A subida das taxas de juro não tem impacto apenas em quem tem crédito. Quem tem algum dinheiro para rentabilizar poderá beneficiar de taxas de juro mais elevadas. Mas será que vale a pena subscrever um depósito a prazo nesta altura?
O que é um depósito a prazo?
Primeiro que tudo é fundamental que saibamos que ao constituir um depósito a prazo está a emprestar dinheiro ao banco. Logo, está a assumir o risco de esse banco não lhe vir a devolver o capital e os juros acordados. Sendo uma hipótese remota, não deixa de ser uma possibilidade. Para colmatar este risco, existe um Fundo de Garantia de Depósitos ou uma garantia implícita de que até pelo menos 100.000€ o dinheiro está “garantido”. Assim, podemos considerar que para a maioria dos depositantes, emprestar dinheiro aos bancos por esta via é “isento de risco”.
Como é determinada a taxa de juro dos depósitos?
A taxa de juro dos depósitos a prazo é determinada pelas necessidades de financiamento dos bancos. Como sabemos, não existe uma taxa padrão, variando de banco para banco, de acordo com a sua solidez, necessidades de financiamento, montante a emprestar e prazo. Dito isto, é natural que exista uma relação entre as taxas de referencia do Banco Central Europeu (BCE), as taxas EURIBOR e as taxas dos depósitos a prazo. É certo que os bancos irão adiar ao máximo a subida das taxas dos depósitos, na medida em que assim conseguem aumentar as suas margens, e que só o farão se a tal forem forçados.
Como escolher um depósito a prazo
A escolha do depósito a prazo depende de um conjunto de fatores, devendo ser considerado:
- Montante que dispõe para imobilizar;
- Prazo do depósito, devendo escolher um depósito que vença perto da data em que precisará de movimentar o dinheiro;
- Solidez da instituição financeira a quem emprestará o dinheiro.
Na posse desta informação, poderá fazer uma pesquisa de mercado rápida e comparar alternativas. Tenha em mente que a informação disponível nos sites dos bancos poderá não ser a mais adequada, na medida em que existe alguma margem dos gestores de conta para captar o seu dinheiro. Ou seja, poderá fazer sentido contactar o seu gestor de conta e perguntar qual a taxa que lhe fará para diferentes prazos.
Compare os depósitos a prazo com outras alternativas
Nos dias que correm, o Estado está a fazer uma grande concorrência na captação do aforro das famílias portuguesas. Na prática, é possível emprestar dinheiro ao Estado, correndo um nível mínimo de risco (podemos dizer que não corre risco) e com taxas de retorno muito mais interessantes. Aliás, esta característica tem levado cada vez mais famílias portuguesas a tirar o seu dinheiro dos bancos para colocar em Certificados de Aforro. Como vimos, recentemente o Estado alterou a fórmula de cálculo do retorno, embora os certificados ainda sejam uma das melhores alternativas para quem não quer risco.
Depósitos promocionais
Uma outra alternativa aos depósitos a prazo tradicionais são as campanhas de alguns bancos para captar novos clientes. De facto, existem bancos que oferecem taxas perto das taxas dos certificados de aforro de modo a poder captar novos clientes. Chamemos-lhe um custo de marketing. Será que faz sentido optar por estes depósitos? Para responder, deverá considerar se valerá a pena todo o esforço e trabalho para poder ter acesso a esta oferta promocional. É certo que dependendo da diferença de taxa de juro e tendo em conta elevados montantes de investimento que pode valer a pena. No entanto, na maioria dos casos, com elevada probabilidade não valerá a pena.
Seguros financeiros
Durante vários anos os seguros financeiros eram grandes alternativas aos depósitos a prazo e certificados de aforro. No entanto, estes produtos têm vindo a perder alguma competitividade, com a generalidade das seguradoras a cortar as taxas de retorno destas aplicações. Dito isto, existem ainda algumas seguradoras com taxas minimamente interessantes.
Conclusão
À data em que escrevemos este artigo, os certificados de aforro são a melhor alternativa para quem quer aplicar as suas poupanças com grande segurança e com montantes de investimento bastante acessíveis. Se não precisar do seu capital para os próximos 3 meses, os certificados de aforro são (ainda) a melhor alternativa.